نجت مصر في أن تبيع سندات دولية لأول مرة منذ 4 سنوات لسج فجوة تمويلية بقيمة 10 مليارات دولار
1. تفاصيل الإصدار الجديد للسندات الدولية
- مصر تجمع ملياري دولار من بيع أدوات دين على شريحتين لأجل 5 و8 سنوات
- العوائد على السندات أقل من السعر الاسترشادي بنحو 60 نقطة أساس
- الشريحة الأولى (5 سنوات): عائد 8.625% وجمعت 1.25 مليار دولار
- الشريحة الثانية (8 سنوات): عائد 9.45% وجمعت 750 مليون دولار
- الطرح شهد تغطية كبيرة حيث وصلت الطلبات إلى حوالي 10 مليارات دولار، مما يعكس اهتمامًا مرتفعًا من المستثمرين
2. خلفية حول حاجة مصر للتمويل
- تم طرح السندات لسد فجوة تمويلية قدرها 10 مليارات دولار خلال السنة المالية 2024-2025
- يأتي الطرح بعد اقتراض مصر ملياري دولار من مستثمرين إقليميين ودوليين في الأسبوع الماضي، بعد سداد تسهيلات بقيمة 3 مليارات دولار في نوفمبر 2024
3. تطورات خطة إصدارات الدين الدولية
- مصر ملتزمة بأن لا تتجاوز إصدارات الدين الدولية 4 مليارات دولار خلال السنة المالية الحالية
- أحمد كجوك، وزير المالية، أكد أن خطة الإصدارات الدولية تمضي في الاتجاه الصحيح، مع توقعات بإصدارات متنوعة في النصف الثاني من السنة
- كجوك وصف هذه الإصدارات بأنها «عودة لمصر إلى الأسواق العالمية»
4. السياق التاريخي للإصدارات السابقة
- آخر إصدار سندات دولية بالدولار كان في 2021 بقيمة 6.75 مليار دولار
- تم إصدار السندات عبر 2 طرح في فبراير وسبتمبر من نفس العام
5. البنوك المشاركة في إدارة الإصدار
- تولت إدارة عملية الإصدار مجموعة من البنوك العالمية الكبرى:
- جي بي مورجان تشيس
- سيتي جروب
- إتش إس بي سي هولدينجز
- جولدمان ساكس
- ستاندرد تشارترد
- سوميتومو ميتسوي بانكينج كوربوريشن
6. التوقعات المستقبلية
- جولدمان ساكس كان قد توقع أن مصر ستبيع ديونًا تتراوح بين 3 و4 مليارات دولار في النصف الأول من العام الحالي
خاتمة
- الإصدار الأخير للسندات يعكس التزام مصر بالعودة إلى أسواق الدين الدولية بعد فترة من الانقطاع، ويهدف لتلبية احتياجاتها التمويلية في ظل التحديات الاقتصادية.